您目前的位置 : 首页 >> 萨顶顶资料 >> 正文

余额宝的尴尬:“屌丝经济学”还能否继续逆袭?

日期:2019-12-25(原创文章,禁止转载)

余额宝的尴尬:“屌丝经济学”还能否继续逆袭?

余额宝的尴尬:“屌丝经济学”还能否继续逆袭?

发布时间:2018-12-28 17:21:26 已有: 人阅读

2013年6月12日,细心的支付宝用户会发现网页上多了一项功能,叫做“余额宝”。这款被称作“屌丝理财神器”的产品:门槛低,只要一块钱起步;收益惊人,高达6%-7%,远超5年定期存款;而而而且,还可以随时赎回(其实还是要个几个小时的,但不用去银行排队);果不其然,余额宝一经上线后就大发神威,截到今日,余额宝历经8个多月的时间里,规模从零跃至近5000亿,平均收益率已经达到了6.0930%。

从2013年年中到现在,尽管网络热点转换号称最过残忍无情喜新厌旧,但有一个话题却是“一波还未平息,一波又将来袭”,长盛不衰,让亿万网民孜孜不倦,更为奇怪的是,与其他话题只是聊聊而已不同,这个居然还劳动大伙多多亲身参与?这就是余额宝——一个神奇的玩意。近日,关于它的争议再度盘踞了网站的重点版面,成为微博、微信的刷屏内容。那么,甲方乙方,关于余额宝到底谁说的更在理呢?请看来自一个财经菜鸟的思考。

2013年6月12日,细心的支付宝用户会发现网页上多了一项功能,叫做“余额宝”。这款被称作“屌丝理财神器”的产品:门槛低,只要一块钱起步;收益惊人,高达6%-7%,远超5年定期存款;而而而且,还可以随时赎回(其实还是要个几个小时的,但不用去银行排队);果不其然,余额宝一经上线后就大发神威,截到今日,余额宝历经8个多月的时间里,规模从零跃至近5000亿,平均收益率已经达到了6.0930%。

本小编作为一名资深屌丝,在余额宝刚出现的时候是对其及其不屑的,觉得变动的收益率让人有种不安全感,但是当看着周围同学朋友同事都纷纷用余额宝开始赚钱之后,屌丝的心终于也骚动了起来,试想,假如你有100万(当然这是幻想)全部存在余额宝里,那么在年收益率6.0930%的情况下,你一个月就多了5000块钱,这是生生多出了一个人的工资啊!这也就怪不得这款理财产品如今可以达到4000亿元的规模以及4900万的用户了。

然而,如此大的资金规模自然会造成传统的资金管理方——中国银行业机构们的不满和担忧,而且看起来,他们的担忧也不无道理。

如果剥去余额宝的华丽外衣,它只不过是一个普通的货币基金,而且暂时还体现不出管理能力,所以它并不能摆脱作为一只货币基金的局限性。从投资运作上来看,不论是收益率下降引起余额宝净流入势头被打破,还是净流入势头被打破引发监管风险,所造成的后果都是很严重的。

打个比方来说,如果有一个水池,它有一个进水口和两个出水口,如果进水口被堵塞了,那么水池里的水会以2倍的进水速度快速流出,对应到余额宝这个产品上来说,它的后果不堪设想,因为如果人们一旦要提前支取余额宝里的钱,那么大量的利息损失将由银行来承担。而且天弘基金一年前在70家基金公司中的排名不过是第46位,是否有一支足够有经验、能发挥主动管理能力的团队去监控如此量级的资金,或许还需要打上一个问号。

近日,钮文新大大也站出来炮轰余额宝是“吸血鬼”,要求取缔余额宝。作为一名屌丝,和一边倒的网络调查结果一样,从内心中我也是不愿意看到余额宝这款“屌丝理财神器”被取缔的,因为我存在里面的钱产生的利息还不足以让我去逆袭那些高帅富和白富美,可不想这么快这个梦想又破灭了。

然而作为一个独立思考的个人,我对这个说法是投赞成票的。为什么?原因其实很简单,因为我认为余额宝越权了,作为第三方金融机构它什么时候拥有了放息的权利?而且它的高利率也严重影响了国家的调控。余额宝的运作方式是:

图中,我们可以清楚的看到,余额宝在这个关系链里扮演的更像是一个衍生的寄生工具。我们可以算一笔账,以2500亿元年化6%的收益率计算,余额宝一年可以创造150亿元的收入,而原来这2500亿元在银行的活期存款中,银行只需要给予0.35%至0.85%左右的活期存款利率,约5亿元左右。中间的145亿元差值就是银行损失。

如果45万亿元活期存款都要多付出3%的息差,就是1.35万亿元。这已超过了2012年中国商业银行的整体收益。而且还有一个更严重的影响,那就是6%的年收益相当于让央行一夜之间进行了四次加息(一次加息的基点为0.25个百分点),以往每一次央行加息都是重大的新闻事件,那么一次性加四次息,我觉得这件事的热度就已经可以堪比彗星撞地球了!当然这个比喻是个玩笑话,但是它带来的实际影响却是真真实实存在的。

所谓的互联网金融,它目前还只停留在市场之中,它通过高收益和方便的渠道把老百姓的钱从银行吸出来,制造银行系统的流动性紧张(供不应求),拉高存款利率,然后再以协议定存方式把钱存给银行,并从中渔利。所以,银行的存款利率就会上涨,这也就必然会引发利率上涨,利率上涨推高企业生产成本,最终必然反映到所有商品价格上。这种投机式的行为影响到了核心价值观,将进一步摧毁一个民族的实业精神。其实大家可以想想,房价是不是也或许和这个有关?

钮文新此前说余额宝相当于第二个央行可能很多朋友都不太理解,下面俺就给大家粗略的解释一下下:此前,余额宝从银行抽走了4000亿资金,然后,这4000亿资金又以更高的价格回到了银行体系,这个看似减一加一的运算却并不是那么简单,因为,这4000亿资金的抽取相当于一次上调存款备用金,上调存款准备金虽然是紧缩了银行备付资产的流动性,但实际上央行那儿还会给商业银行短期的需求,所以整个货币供应量并没有太大的变化,但是价格却变化了很多。所以所谓的紧缩货币,并不是把货币彻底抽走,而是通过这样一个动作把利率向上进行了刺激。而余额宝的运作正是可以造成该结果,这也就是为什么钮文新说余额宝相当于第二个央行了。

道理虽如此,但是余额宝也毕竟是“第一个吃螃蟹的人”而且味道还很好!同时它也推进了之前一直效果不是很显著的利率市场化(虽然和之前计划的不太一样),而且还促进了金融业的创新和发展。所以监管层对余额宝到底会不会一棍子打死还是一个疑问,毕竟,余额宝实现了之前马云说的那句话:“如果银行不改变,我们就改变银行。”武汉哪里治疗癫痫病好老年癫痫病的病因武汉治疗癫痫病的正规医院在哪?

友情链接:

亦庄亦谐网 | 北京电影学院图片 | 屏幕保护程序泡泡 | 下载手机银行邮政 | 扬州汽车违章 | 顶级流氓品 | 仙剑剧情